Per citar aquest document: http://ddd.uab.cat/record/69607
An Introduction to parametric and non-parametric models for bivariate positive insurance claim severity distributions
Pitt, David (University of Melbourne. Department of Economics)
Guillén, Montserrat (Universitat de Barcelona. Departament d'Econometria)
Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP)

Publicació: Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP) 2010
Descripció: 25 p.
Col·lecció: XREAP ; 2010-3
Resum: We present a real data set of claims amounts where costs related to damage are recorded separately from those related to medical expenses. Only claims with positive costs are considered here. Two approaches to density estimation are presented: a classical parametric and a semi-parametric method, based on transformation kernel density estimation. We explore the data set with standard univariate methods. We also propose ways to select the bandwidth and transformation parameters in the univariate case based on Bayesian methods. We indicate how to compare the results of alternative methods both looking at the shape of the overall density domain and exploring the density estimates in the right tail.
Drets: Aquest document està subjecte a una llicència d'ús de Creative Commons, amb la qual es permet copiar, distribuir i comunicar públicament l'obra sempre que se'n citin l'autor original, la universitat i la xarxa i no se'n faci cap ús comercial ni obra derivada, tal com queda estipulat en la llicència d'ús Creative Commons
Llengua: Anglès.
Document: workingPaper
Matèria: Insurance ; Parameter estimation ; Estimation theory ; Bayesian statistical decision ; Econometrics ; Assegurances ; Estimació d'un paràmetre ; Teoria de l'estimació ; Estadística bayesiana ; Econometria

Adreça alternativa: http://hdl.handle.net/2072/46739


25 p, 343.8 KB

El registre apareix a les col·leccions:
Documents de recerca > Working papers

 Registre creat el 2011-04-04, darrera modificació el 2016-06-11



   Favorit i Compartir