Estimating extreme value cumulative distribution functions using bias-corrected kernel approaches
Bolancé, Catalina (Universitat de Barcelona. Departament d'Econometria)
Bahraoui, Zuhair (Universitat de Barcelona. Departament d'Econometria)
Alemany Leira, Ramon (Universitat de Barcelona. Departament d'Econometria)
Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP)

Publicación:	Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP) 2015
Descripción:	36 p.
Resumen:	We propose a new kernel estimation of the cumulative distribution function based on transformation and on bias reducing techniques. We derive the optimal bandwidth that minimises the asymptotic integrated mean squared error. The simulation results show that our proposed kernel estimation improves alternative approaches when the variable has an extreme value distribution with heavy tail and the sample size is small.
Derechos:	Aquest document està subjecte a una llicència d'ús Creative Commons. Es permet la reproducció total o parcial, la distribució, i la comunicació pública de l'obra, sempre que no sigui amb finalitats comercials, i sempre que es reconegui l'autoria de l'obra original. No es permet la creació d'obres derivades.
Lengua:	Anglès
Colección:	Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP). Documents de treball de la Xarxa de Referència en Economia Aplicada (XREAP)
Colección:	XREAP ; 2015-01
Documento:	Working paper
Materia:	Transformed kernel estimation ; Cumulative distribution function ; Extreme value distribution

36 p, 220.8 KB

El registro aparece en las colecciones:
Documentos de investigación > Estudios